Det märktes inte mycket av den starka callen i torsdags när Stockholmsbörsen öppnade i fredags. Istället för den uppgång jag förväntade mig föll indexet den första halvtimmen istället ner till stödnivån vid 1120, till stor del beroende på de utdelningar som gjordes. Nedgången hölls tillbaks av inköpscheferna i tyskland som var något mer positiva än förväntningarna. Den reviderade amerikanska BNP-statistiken som kom in bättre än väntat höll även den emot den initiala nedgången.
Fredagen präglades av små rörelser fram till stängningen på 1127,10 som innebar oförändrad nivå mot torsdagsstängningen. Den senaste veckan innebar att OMXS30 steg 3,2 procent vilket var den kraftigaste uppgången sedan sista veckan i november. Idag har jag endast bevakat 70 aktier och sektorer och bland de steg 46, 23 backade och 1 stängde på oförändrad nivå. Lundin Mining steg hela 3,3 procent till 50,00 kronor och en annan av mina favoriter Meda steg 3,0 procent till 59,20 kronor. Sämre gick det för Nordea som föll 4,0 procent till 67,60 kronor och Swedish Match som backade 1,4 procent till 204,50 kronor. Omsättningen uppgick till 12,2 miljarder kronor vilket var 17 procent lägre än snittet.
Bästa sektorer i fredags blev energi och hälsovård. Sämst gick det för finans och detaljhandel som backade 0,7 respektive 0,3 procent. Det bör nämnas att flera tungviktare skiljdes från utdelningen.
Volvo B blev den högst omsatta aktien och stängningen på 110,20 kronor motsvarade en knapp nedgång med 0,09 procent. Inte så konstigt att aktien pressas något efter den senaste tidens kraftiga uppgång. H&M B blev den näst högst omsatta aktien och steg med 0,4 procent till 67,60 kronor. Nordea blev den tredje mest omsatta aktien och föll med 4,0 procent till 67,60 kronor efter att utdelningen skiljts från aktien. SEB A backade med 0,4 procent till 55,60 kronor, men tar vi hänsyn till utdelningen innebar det en uppgång med 2,3 procent. Goldman Sach har höjt rekommendationen för aktien (kanske ett bra läge att gå kort…).
Lundin Mining fortsatte upp med 3,3 procent till 50 kronor. Bolaget sade i fredags att men öppnat för en styckning och både Handelsbanken och Swedank har höjt rekommendationerna för Lundin Mining.
Meda A steg 3,0 procent till 59,20 kronor. Aktien har fått höjda rekommendationer av Nordea Markets.
VIX, som mäter den implicita volatiliteten hos S&P 500-optioner föll igår med ytterligare 0,5 procent till 18,00. Även om gummisnodden är hårt stretchad rör sig VIX på ett sätt mot SP500 som korrelerar bra. Enligt mitt sätt att se det skapar det möjligheter till fortsatta uppgångar, men dock något lugnare än vi vant oss vid. Om VIX fortsätter att falla ner mot 15/16-nivån anser jag att vi skall höja garden extra mycket efter det är ett så kallat ”bedrägligt lugn” från vilket vi flera gånger har sett stora kursrörelser starta. VIX är nu nere på samma nivå som rådde den 3/3 där de kommande sju dagarna (av tio) innebar uppgångar.
USD/SEK har smugit sig uppåt sedan i tisdags i 60-minutersdiagrammet och i fredags noterades valutaparet för 6,38 vid midnatt.
Det är naturligtvis positivt att indexet åter stabiliserat sig ovanför 200-dagars medelvärde och verkar hålla sig kvar ovanför sentimentnivån som 20-dagars medelvärde utgör. I fredags misslyckades index ta sig förbi 100-dagars medelvärde vid två tillfällen, det skall nu bli spännande att se om den spända gummisnodden leder till en rekyl tillbaks ner under den kortare fallande trendlinjen eller om de närmaste motståndsområdena vid 1135 och 1146 passeras. En viss osäkerhet att driva indexet vidare uppåt på kort sikt anar jag hos köparna.
Motstånd: 1131 / 1135 / 1146 / 1154 / 1176 / 1183
Stöd: 1122-1119 / 1116 / 1107 / 1098
Du kan handla OMXS30 med följande minifutures:
Uppgång: MINILONG OMX R med en hävstång kring 6,85 och en stop loss på 1000,00.
Nedgång: MINISHRT OMX F med en hävstång kring 7,46 och en stop loss på 1241,00.
Håll koll på följande börshändelser:
– SCB: handelsbalans februari kl 9.30
– SCB/HUI: detaljhandel februari kl 9.30
– AF: veckostatistik kl 10.45
– Ungern: räntebesked kl 14.00
– USA: privata inkomster och privatkonsumtion februari kl 14.30
– USA: kontrakterade husköp februari kl 16.00
Beskedet att den amerikanska ekonomin växte mer än väntat stärkte inledningsvis S&P 500-indexet så att vi fick ett test av motståndet vid 1320-nivån. Motståndet höll och därefter föll indexet tillbaks till stängningen vid 1313,80 motsvarade en måttlig uppgång på 0,32 procent. Fredagens uppgång innebär att indexet stängt på plus de senaste 6 av 7 börsdagarna med en uppgång på nästan 1 procent per dag. Sämst gick det för Nasdaq som endast steg 0,24 procent. Bäst gick det för småbolagen och Russel 2000-indexet slog övriga index med uppgången på 0,83 procent. Volymen hos S&P 500 uppgick til 2,7 miljarder aktier, vilket var 19 procent lägre än snittet.
S&P 500 inför dagen: Trots torsdagens utbrott och den senaste tidens uppgång avtog riskaptiten något i fredags och kursstapeln i fredags visar på att det råder en viss osäkerhet. Nu blir det spännande att se om indexet fortsätter innanför den stigande kanalens begränsningar eller om motstånden vid 1332 eler 1344 blir för starka och lockar tillbaks säljarna.
Motstånd: 1319 / 1323 / 1332 / 1341 / 1344
Stöd: 1310 / 1305 / 1296 / 1287 / 1265 / 1249
Du kan handla S&P 500 med följande minifutures:
Uppgång: MINILONG SP500 S med en hävstång kring 7,58 och en stop loss på 1177,00.
Nedgång: MINISHRT SP500 T med en hävstång kring 7,24 och en stop loss på 1451,00.
I Asien är det mestadels nedgångar nu på morgonen. Japanska Nikkei leder nedgångarna med att backa 1,1 procent. Det bredare Asia All-Cap backar 0,4 procent. I Australien är det nedåt med 0,2 procent.
