Stockholmsbörsen: Efter några minuters uppgång till den första motståndsnivån kring 1110 avtog köptrycket snabbt och säljarna pressade ner storbolagsindexet till 1104 som innebar en nedgång med 0,3 procent. Fram till en timme innan stängning var det skvalpiga rörelser mellan just 1104 och 1108 innan kursen vände upp och lyckades efter en relativt stark call stänga på 1108,9 vilket motsvarade en marginell uppgång på 0,1 procent.

Omsättningen uppgick till 11,9 miljarder kronor vilket visserligen var lägre än i tisdags men väl 22 procent högre än det dagliga snittet för de senaste tre månaderna. 60 procent av de aktier jag dagligen bevakar deltog i uppgången. Hittills i år har OMXS30 stigit med 12,3 procent.

I tisdags och igår skrev jag: ”Det blir nu intressant att se om 1110 tas ut och om köparna vågar hålla i taktpinnen för ett nytt test av 1120 som utgör den övre begränsningen i den större konsolidering som råder”. Även igår ”körde köparna in i kaklet” och vi har nu fått en mindre konsolidering mellan 1110 och 1092. I övrigt har inte så mycket nytt hänt i analysen. Om inte 1110 tas ut är 1092 enligt mig den intressantaste nivån på kort sikt. Punkteras nivån kommer det att bli första gången på en månad som vi får en dagsstängning under den korta sentimentsnivån.

Bästa sektorer under onsdagen blev konsumentrelaterade produkter och oljebolagen. Sämst gick kontradefensiva hälsovård och verkstad.

Millicom och SCA B stod för de kraftigaste uppgångarna igår med 2,7 respektive 2,5 procent. Sämst gick Nokia och Electrolux som bägge föll med mer än 2 procent.

Högst omsättning stod Investor B 997 Mkr (+0,1%), Volvo B 921 Mkr (-1,0%) följt av Investor A 719 Mkr (+0,3%) för. Investor påverkas av att flera fonder förändrat innehaven i Investor den senaste tiden.

OMXS30: Ju fler gånger ett motstånd testas desto starkare blir det. Nu har 1110 testats tre gånger sedan förra tisdagen och varje gång stått pall. Självklart kommer ett utbrott då att leda till en kraftfullare uppgång men för varje test lockas alltfler fyndblankare och det är viktigt att inte 1092 punkteras för då får vi ett trendbrott med en ny lägre botten i det korta perspektivet.

SP500: Så länge inte golvet i den stigande kanalen punkteras som i stort sett sammanfaller med den kortare sentimentnivån som 20-dagars medelvärde utgör ska vi leta efter köplägen och navigerar för en uppgång mot 1464-1480. Om däremot MA-20 punkteras och bekräftas är risken större för att vi får ett ytterligare test av primärtrenden kring 1389.

Intresseklubben antecknar:
– Råvaror och basmetaller backar nu på morgonen
– Insiderförsäljning i Lumi (tekniske chefen säljer 10.000 aktier)
– Nokia får sänkt rekommendation av Nordea

Rapporter och övrigt:
– MQ rapporterar kl 7.15
– Research in Motion (efter USA-börsernas stängning)

Fedex och Navistar rapporterar idag (kl 13.30)

Håll koll på följande tider idag:
– BOJ: räntebesked (oförändrad men löften om nya stöd)
– Tyskland: PPI november kl 8.00
– Danske Bank: konjunkturprognos kl 9.00
– SCB: PPI november kl 9.30
– SCB: finansräkenskaper 3 kv kl 9.30
* Storbritannien: detaljhandel november kl 10.30
– SEB: sparbarometer 4 kv kl 11.30
* USA: BNP (def) 3 kv kl 14.30
– USA: nyanmälda arbetslösa v 50 kl 14.30
– USA: Bloomberg konfidensindikator, veckosiffra kl 15.45
– EMU: hushållens konfidensindikator (prel) december kl 16.00
– USA: Philadelphia Fed index december kl 16.00
* USA: försäljning befintliga bostäder november kl 16.00
– USA: FHFA husprisindex oktober kl 16.00
– USA: ledande indikatorer november kl 16.00

USA: Onsdagen inleddes med en nedgång mot 1442 och pendlade fram till två timmar innan stängning mellan denna nivå och 1446. Därefter punkterades stödnivån och kursen föll ner till 1436,3 som motsvarade en nedgång med 0,7 procent som var absolut dagslägsta. Rekylen var väntad även om gammelmedia anser att nedgången berodde på tilltagande osäkerhet kring om budgetsstupet kan lösas innan årsskiftet. De teknikintensiva indexen gick bättre än S&P 500.

Totalt omsattes 2,6 miljarder aktier vilket var något lägre än i tisdags och 6 procent högre än det dagliga snittet för de senaste tre månaderna. 298 av de 500 aktierna som ingår i  indexet steg. Bästa sektorer och den enda som stängde på plus var transportsektorn medan teledom och sällanköpsvaror gick sämst.

Jag skrev i tisdags att den ”treticksliknande formationen” var ett styrkebesked och att förutsättningarna för ett test av 1434/1438,6-nivån var goda. Med facit i hand vet vi att motståndsnivån togs ut och att vi nu har ett trendskifte i sikte. Nästa delmål är nu 1464 men det vore redan nu önskvärt med ett återtest av 1439-1434 för att inte en kommande rekyl inte ska behöva bli alltför stor”. Gårdagens nedgång är än så länge precis det jag ”bad om” och dessutom var det inga panikutförsäljningar av mer riskfyllda aktier.

Förra veckan innebar en måttlig nedgång med 0,3 procent och på årsbasis har nu indexet stigit med 14,2 procent vilket kan jämföras med en uppgång med hela 16,8 procent hos Nasdaq Composite.

Asien: Det är mestadels nedgångar på de asiatiska börserna nu på morgonen, även om flera av indexen ser ut att vända upp. Sämst går japanska Nikkei med en nedgång på 1,2 procent vilket är väntat efter de senaste dagarnas kraftiga uppgångar. I Kina har Shanghai vänt upp till plus 0,5 procent.